- Rockstar Games Aktie: Kurs, Chart, Entwicklung, ISIN, WKN - 14. Februar 2025
- Depotübertrag: Scalable Capital zu Trade Republic - 14. Februar 2025
- Core ETF: Bedeutung, Definition & Übersicht der Core-ETFs - 14. Februar 2025
Ich zeige Dir, ob Du lieber in Deka-Fonds oder in ETFs investieren solltest.
- Haben Deka-Fonds oder ETFs die bessere Performance?
- Wo sind die Kosten geringer?
- Was ist empfehlenswerter?
Dieser Vergleich zwischen Deka Investments und ETFs stützt sich unter anderem auf meinen Artikel die 100 besten Deka-Fonds.
Für die folgenden Fonds-Vergleiche möchte ich festhalten: Ich habe die Vergleichs-ETFs nach bestem Wissen und Gewissen ausgewählt. Die unten dargestellten Beispiele haben keinen Anspruch auf Repräsentativität, sie sollen nur zur Einordnung dienen, damit Du Dir selbst ein Bild vom Deka-ETF-Vergleich machen kannst.
Es ist also nicht gesagt, dass ich immer die perfekte Benchmark verwendet habe. Trotzdem bin ich überzeugt, dass dieser Ansatz hilfreich für Dich ist.
Viel Spaß mit dem Vergleichs-Artikel!
Vorsicht: Deka Fonds niemals direkt bei der Sparkasse kaufen!
Dort sind (die meisten) Deka Fonds teurer als beim Online-Broker. Sparkassen verlangen bis zu 5 % Ausgabeaufschlag – und das ist enorm viel. Deka Fonds kann man auch bei vielen Online-Brokern kaufen – ganz ohne Ausgabeaufschlag!
Depot-Empfehlung für Deka Fonds und ETFs: Link zum Anbieter*
Dort lassen sich Deka Fonds kostengünstig und ohne Ausgabeaufschlag kaufen.
Hinweis: Die unten dargestellten Renditen ergeben sich nach Kosten (BVI-Methode) und stammen aus den Wesentlichen Anlegerinformationen (WAI). Bei den Kosten wurde kein Ausgabeaufschlag berücksichtigt.
Inhalt
Aktienfonds global: Deka vs. ETFs
Schauen wir uns in unserem Deka-ETF-Vergleich als erstes globale Aktienfonds der Deka und globale ETFs an.
Dazu vergleichen wir
- a) einen globalen ETF auf industrialisierte Märkte (MSCI World) und einen globalen ETF welcher industrialisierte Märkte und Schwellenländer abbildet (MSCI ACWI) mit
- b) dem Deka-Global Champions und dem AriDeka.
Fonds | Typ | Ausgabeaufschlag | Laufende Kosten | ISIN | WKN |
iShares Core MSCI World UCITS ETF | Aktien Welt | nicht über Börse | 0,20% | IE00B4L5Y983 | A0RPWH |
iShares MSCI ACWI UCITS ETF (Acc) | Aktien Welt | nicht über Börse | 0,25 % | IE00B6R52259 | A1JMDF |
Deka-GlobalChampions CF | Aktien Welt | 3,75% / nicht | 1,47% | DE000DK0ECU8 | DK0ECU |
AriDeka CF | Aktien Welt | 5,26% /nicht | 1,49% | DE0008474511 | 847451 |
Wer hat die Nase vorn? Deka Fonds oder ETFs?
So sieht der Vergleichs-Chart seit 2012 aus:

Als knapper Gewinner geht der Deka-GlobalChampions aus dem Vergleich hervor. Eng gefolgt von den beiden ETFs auf den MSCI World und auf den MSCI ACWI.
Der AriDeka legte im betrachteten Zeitraum eine schwäche Performance hin und konnte somit bei der Wertentwicklung nicht mithalten.
Hier der Vergleichs-Chart seit 2018:

Auch im Vergleich seit 2018 ist das Ergebnis sehr ähnlich.
Zwischenfazit: Bei den Vergleichs-Aktienfonds und ETFs gibt es kein klares Bild. Der Deka-Global Champions steht am Ende als Gewinner da, die beiden ETFs sind aber relativ nah dran. Der AriDeka bildet das Schlusslicht und kann hier bei der Wertentwicklung nicht mithalten.
Aktienfonds Deutschland: Deka vs. ETFs
Wer ist beim Investieren auf deutsche Aktien vorne dabei? Dazu vergleichen wir einen DAX ETF (sogar von der Deka selbst), nehmen noch einen iShares DAX ETF mit in den Vergleich und dazu den Deka-Deutschland Aktien Strategie.
Fonds | Typ | Ausgabeaufschlag | Laufende Kosten | ISIN | WKN |
Deka DAX® UCITS ETF | Aktien Deutschland | nicht über Börse | 0,15% | DE000ETFL011 | ETFL01 |
iShares Core DAX® UCITS ETF (DE) | Aktien Deutschland | nicht über Börse | 0,16% | DE0005933931 | 593393 |
Deka-Deutschland Aktien Strategie | Aktien Deutschland | 5,00 % / nicht | 1,49 % | DE0008479288 | 847928 |
Im folgenden Vergleichs-Chart kann man erkennen, dass der Deka DAX ETF über den betrachteten Zeitraum am besten abgeschnitten hat. Der iShares Core DAX und der Deka-Deutschland Aktien Strategie sind ziemlich gleich auf beim Vergleich.

… in den letzten Jahren (seit 2015) liegen die drei Fonds besonders nach beieinander:

Unschwer zu erkennen ist, dass die drei Fonds und ETFs ziemlich deckungsgleich verlaufen. Zumindest sind die Ausschläge nach oben und nach unten beinahe identisch.
Über die lange Zeitdauer von 2009 bis 2021 ergeben sich schlussendlich eindeutige Unterschiede beim Endergebnis. Die Abweichungen der Fonds voneinander während der Laufzeit ist sehr gering, die Auswirkungen am Ende sind aber beträchtlich, da sich die Abweichungen aufsummieren und sich über den Zinseszinseffekt noch verstärken.
Zwischenfazit: Kleine Performance-Unterschiede zwischen Deka-Fonds und ETFs mit einem positiven Ergebnis für den Deka ETF am Ende der Laufzeit.
Dividendenfonds: Deka vs. ETFs
Schauen wir uns den Vergleich der Dividendenfonds von Deka Investments und von Dividenden-ETFs an.
Fonds | Typ | Ausgabeaufschlag | Laufende Kosten | ISIN | WKN |
iShares STOXX Europe Select Dividend 30 UCITS ETF (DE) | Aktien Europa | nicht über Börse | 0,31% | DE0002635299 | 263529 |
Deka-DividendenStrategie Europa CF (A) | Aktien Europa | 3,75 % / nicht | 1,48 % | DE000DK2J6T3 | DK2J6T |
iShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF (DE) | Aktien Welt | nicht über Börse | 0,20% | DE000A0F5UH1 | A0F5UH |
Deka-DividendenStrategie CF (A) | Aktien Welt | 3,75 % / nicht | 1,48 % | DE000DK2CDS0 | DK2CDS |
Europäische Dividendenfonds im Vergleich
Beginnen wir mit europäischen Dividendenfonds:

Ist der ETF besser als der Deka-Fonds?
Das lässt sich anhand der „wenigen“ Jahre wohl kaum sagen. Außerdem scheint die Differenz wirklich marginal zu sein.
Auch bei den weltweit gestreuten Dividendenfonds der beiden Fondsgesellschaften gibt es keine wirklich signifikanten Unterschiede.
Globale Dividendenfonds im Vergleich
Wie sieht es bei globalen Titeln aus?

Zwischenfazit: Hier ist der Vergleich von Deka-Fonds und ETFs alles andere als eindeutig. Der europäische Dividenden-ETF schneidet im betrachteten Zeitraum zwar etwas besser ab als der Deka-Fonds. Aber repräsentativ ist das auf keinen Fall, vor allem nicht, da es sich um einen sehr kurzen Zeitraum handelt.
Mischfonds: Deka vs. ETFs
Hier nehmen wir den Arero Weltfonds und den Deka-BR 100 zur Hand. Der Arero Weltfonds besteht zu einem großen Teil aus ETFs, sodass wir ihn für den Deka-ETF-Vergleich verwenden können.
Es sei aber angemerkt: Der Vergleich ist etwas unfair für den Arero, da er einen geringeren Aktienanteil als der Deka-BR 100 hat.
- Der Arero Weltfonds besteht aktuell gerade einmal zu 50 % aus Aktien.
- Deka-BR 100 besteht aktuell zu stolzen 90 % aus Aktien.
Fonds | Typ | Ausgabeaufschlag | Laufende Kosten | ISIN | WKN |
ARERO – Der Weltfonds | Mischfonds | nicht über Börse | 0,50 % | LU0360863863 | DWS0R4 |
Deka-BR 100 | Mischfonds | 3,50% / nicht | 1,22% | DE0005424519 | 542451 |

Zwischenfazit: Der Deka-Fonds gewinnt im direkten Rendite-Vergleich, da er seit Mitte 2014 die bessere Performance aufweist. Man muss aber ehrlich sagen: Das ist ganz klar auf die höhere Aktienquote zurückzuführen. Durch das vergleichsweise geringe Risiko und die hervorragende Wertentwicklung kann der Arero eine gute Alternative für eher risikoarmes Investieren sein.
Rentenfonds: Deka vs. ETFs
Auch hier greifen wir auf die Wertentwicklung der Fonds und ETFs zurück.
Fonds | Typ | Ausgabeaufschlag | Laufende Kosten | ISIN | WKN |
iShares Global Corp Bond Hedged UCITS ETF | Renten-ETF | nicht über Börse | 0,25 % | IE00B9M6SJ31 | A1W02Q |
SK SelectedBond Invest Deka | Rentenfonds | 3,25% / nicht | 0,94% | DE000DK0AYE4 | DK0AYE |
SPDR Refinitiv Global Convertible Bond ETF | Renten-ETF | nicht über Börse | 0,5 % | IE00BNH72088 | A12CZS |

Zwischenfazit: Der Deka-Rentenfonds bewegt sich im direkten Vergleich mit den ETFs im Mittelfeld. Während der globale ETF von iShares eine schlechtere Wertentwicklung als der Deka-Fonds hinlegte, kann der SPDR ETF vor allem nach Corona mit einer starken Performance punkten.
Immobilienfonds: Deka vs. ETFs
Wir schauen uns nun den Vergleich eines ETFs auf Immobilienunternehmen und einem Deka-Immobilienfonds an.
Der wichtige Unterschied dabei:
- Der ETF investiert in Aktien von Immobilienunternehmen – das bedeutet, dass die Wertschwankungen analog zu den jeweiligen Aktien ausfallen.
- Der Deka-Immobilienfonds investiert „direkt“ in Immobilien – dadurch fallen die Wertschwankungen im Chart nicht so stark aus.
Fonds | Typ | Ausgabeaufschlag | Laufende Kosten | ISIN | WKN |
Xtrackers FTSE EPRA/NAREIT Developed Europe Real Estate UCITS ETF 1C | Immobilien Europa | nicht über Börse | 0,33 % | LU0489337690 | DBX0F1 |
Deka-ImmobilienEuropa | Immobilien Europa | 5,26% / nicht | 0,90% | DE0009809566 | 980956 |
Dieser Vergleich eines Deka-Immobilienfonds mit einem Immobilien-ETF ist ganz spannend. Du kannst eindeutig sehen, dass sowohl die Schwankungen als auch die Wertentwicklung fast nicht miteinander zu vergleichen ist.

Zwischenfazit: Hier kommt es vor allem darauf an, welche Schwankungen Du bereit bist einzugehen und welche Renditeerwartungen Du hast. Wenn Du Dir denkst „Hauptsache keine Schwankungen“ ist der Deka-Fonds wahrscheinlich besser geeignet, wenn Du Dir denkst „eine starke Wertentwicklung ist mir wichtig“ dann könntest Du eher den Immobilien-ETF bevorzugen. Das sind die wichtigsten Kriterien für Deine Entscheidung: Deka-Fonds oder ETFs.
Kosten-Vergleich
Werfen wir nun einen gesamtheitlichen Blick auf die Kosten.
Wer ist günstiger: Deka-Fonds oder ETFs?
Die Tendenz dürfte Dir wahrscheinlich bereits aus den Beispiel oben klar sein, wir fassen aber nochmal zusammen:
Die laufenden Kosten von Deka-Fonds (Gesamtkostenquote) bewegen sich um die 1,5 % pro Jahr. Deka-Immobilienfonds sind etwas günstiger und haben um die 1,0 % laufende Kosten pro Jahr.
Die laufenden Kosten von ETFs bewegen sich im Bereich von 0,15 – 0,3 % pro Jahr. Manche ETFs sind mit bis zu 0,5 % pro Jahr etwas teurer.
Ausgabeaufschläge werden bei Deka-Fonds nur fällig, wenn sie zum Beispiel über Sparkassen gekauft werden. Der zum Beispiel beim Kauf über Sparkassen anfallende Ausgabeaufschlag bewegt sich häufig zwischen 3,5 % und 5,5 %.
Ausgabeaufschläge lassen sich komplett vermeiden, wie ich oben bereits erwähnt habe. Meine Depot-Empfehlungen für Deka Fonds und ETFs findest Du am Ende des folgenden Abschnitts.
Deka Fonds oder ETFs kaufen?
Welche Fonds sind besser? Deka Fonds oder ETFs?
Natürlich lässt sich das nicht pauschal beantworten. Die oben dargestellten Beispiele haben keinen Anspruch auf Repräsentativität, sie sollen nur zur Einordnung dienen, damit Du Dir selbst ein Bild vom Deka-ETF-Vergleich machen kannst.
Es ist auch nicht gesagt, dass ich oben immer die perfekte Benchmark verwendet habe. Trotzdem bin ich überzeugt, dass dieser Ansatz hilfreich für Dich ist.
Wir können aber einige Fakten sammeln und aus der Vergangenheit bestimmte Tendenzen festhalten.
Deka Fonds oder ETFs?
- Die betrachtete Performance von Deka-Fonds und ETFs ist sehr ähnlich.
- Die Kostenstrukturen dagegen weichen sehr stark voneinander ab: Deka-Fonds scheinen wesentlich teurer zu sein als ETFs.
- Nach Kosten (vor allem, falls Ausgabeaufschläge anfallen) liegen ETFs daher tendenziell vor Deka-Fonds.
- Diese Beobachtung ist jedoch nicht unbedingt repräsentativ und sollte nur als Anhaltspunkt verwendet werden.
Wenn Du Dich nicht entscheiden kannst, ob Du lieber Deka Fonds oder ETFs kaufen möchtest: Eine Mischung aus beiden Welten schadet bestimmt nicht. Und es gibt ja auch ETFs der Deka!
Wenn Du Dich bereits entschieden hast, eröffne bei meiner folgenden Depotempfehlung ein Depot:
Dein Depotstudent Dominik
Vorsicht: Deka Fonds niemals direkt bei der Sparkasse kaufen!
Depot-Empfehlung für Deka Fonds und ETFs: Link zum Anbieter*
Dort lassen sich Deka Fonds kostengünstig und ohne Ausgabeaufschlag kaufen.
Tipp: Um in Aktien, ETFs und Fonds zu investieren, benötigst Du ein Wertpapier-Depot. Die besten Anbieter findest Du in der folgenden Übersicht:
Ich empfehle vor allem:
- dieses Depot als aktuelle Top-Empfehlung (nutze ich selbst)* und
- dieses Depot als Allrounder* und
- dieses Depot als etablierter Klassiker*.
Starte endlich in 3 Schritten durch!

Hole Dir kostenlos mein eBook:
Die 11 häufigsten Fehler bei der Geldanlage
2. Schritt: Informiere Dich!
zum Beispiel auf meiner Website depotstudent.de.
Ein absolutes Muss: Kostenlose Pflichtlektüre zum Thema Geldanlage*
Ein zweites absolutes Muss: Der Bestseller auf Amazon*
3. Schritt: Eröffne ein eigenes Depot und beginne zu investieren!
Du magst es einfach und günstig?
Schreibe einen Kommentar